Złoto rośnie, gdy inwestorzy przygotowują się na kluczowy raport inflacyjny

TLDR

• Ceny złota wzrosły w piątek rano, kontrakty terminowe wzrosły o 0,8% do 4 990 USD za uncję, podczas gdy rynki oczekiwały na publikację danych o inflacji CPI za styczeń o 8:30 czasu wschodniego
• Złoto spot wzrosło o 1,1% do 4 973,49 USD za uncję, odrabiając stratę 3% z czwartkowej sesji handlowej
• Deutsche Bank przewiduje styczniowy miesięczny CPI na poziomie 0,26%, w dół z 0,31% w grudniu, przy czym roczna stopa inflacji spadnie do 2,5%
• Indeks dolara amerykańskiego umocnił się o 0,2% do 97,05, podczas gdy funt szterling utrzymał się na stabilnym poziomie 1,3617 USD przed kluczowymi danymi ekonomicznymi
• Doniesienia o rozmieszczeniu drugiego amerykańskiego lotniskowca na Bliskim Wschodzie zwiększyły popyt na metale szlachetne jako bezpieczną przystań

Ceny złota wzrosły w piątek, gdy inwestorzy przygotowywali się na kluczowe dane o inflacji w USA. Metal szlachetny odbił się po dużych stratach odnotowanych podczas poprzedniej sesji handlowej.

Kontrakty terminowe na złoto z dostawą w kwietniu wzrosły o 0,8%, osiągając 4 990 USD za uncję. Ceny złota spot wzrosły o 1,1%, osiągając 4 973,49 USD za uncję w godzinach porannych w piątek.

Amerykańskie Biuro Statystyki Pracy miało opublikować dane dotyczące wskaźnika cen konsumpcyjnych za styczeń o 8:30 czasu wschodniego. Ta publikacja danych ma istotne znaczenie dla decyzji Rezerwy Federalnej dotyczących polityki pieniężnej.

Czwartkowa sesja handlowa przyniosła spadek złota spot o ponad 3%. Piątkowe wzrosty stanowiły silne odbicie po tych stratach.

Srebro i platyna również odnotowały wzrosty w piątek. Srebro spot wzrosło o 4% do 78,703 USD za uncję po spadku o około 10% dzień wcześniej. Platyna spot wzrosła o 0,6% do 2 034,65 USD za uncję, wspinając się powyżej poziomu 2 000 USD.

Rynki walutowe reagują na oczekiwania dotyczące danych o inflacji

Funt brytyjski pozostał stabilny względem dolara amerykańskiego w piątek rano. Funt szterling handlowany był po 1,3617 USD, gdy traderzy walutowi oczekiwali na dane o inflacji.

Indeks dolara amerykańskiego zyskał na wartości przed publikacją danych. Indeks, który mierzy wartość dolara względem sześciu głównych walut, wzrósł o 0,2% do 97,05.

Deutsche Bank opublikował swoje prognozy inflacji na styczeń. Ich ekonomiści przewidują miesięczny CPI na poziomie 0,26%, co stanowi spadek z grudniowej wartości 0,31%.

Bank przewiduje, że roczna inflacja spadnie do 2,5% w porównaniu rok do roku. Analitycy zauważyli, że spadające ceny paliw silnikowych powinny obniżyć główną inflację o około 2,4%.

Oczekuje się, że bazowy CPI wykaże większą siłę na poziomie 0,35% miesięcznie. Ekonomiści Deutsche Bank monitorują wzrosty cen związane z taryfami w kategoriach obejmujących artykuły gospodarstwa domowego i odzież.

Polityka Rezerwy Federalnej i popyt na bezpieczną przystań

Strateg walutowy ING, Francesco Pesole, zasugerował, że piątkowy raport CPI spowoduje mniejszą zmienność rynku niż środowe dane o zatrudnieniu. Rezerwa Federalna zakomunikowała ograniczoną pilność w zakresie dodatkowych obniżek stóp procentowych.

Prognoza inflacji ING odpowiada konsensusowi rynkowemu. Firma prognozuje 0,3% miesięcznego wzrostu i 2,5% rocznego wzrostu zarówno dla bazowego, jak i głównego wskaźnika CPI.

Zakupy w poszukiwaniu bezpiecznej przystani wspierały ceny złota w piątek. Wiele źródeł informacyjnych podało, że rząd USA planuje wysłać drugi lotniskowiec na Bliski Wschód.

USS Gerald R. Ford jest podobno rozmieszczany, ponieważ wysiłki dyplomatyczne z Iranem wykazują oznaki niepowodzenia. Negocjacje nuklearne między krajami utknęły w martwym punkcie.

Analitycy ANZ wyjaśnili, że nieoczekiwane wzrosty inflacji mogą zniechęcić Rezerwę Federalną do obniżek stóp procentowych. Wyższe koszty kredytu zazwyczaj zmniejszają apetyt inwestorów na aktywa nieprzynoszące dochodu, takie jak złoto.

Środowy raport o zatrudnieniu wykazał silniejszy niż oczekiwano wzrost liczby miejsc pracy w styczniu. Dane o zatrudnieniu poza rolnictwem już zmniejszyły oczekiwania rynku co do agresywnych obniżek stóp przez Fed.

Złoto i inne metale szlachetne doświadczają zmienności od czasu błyskawicznej krachu pod koniec stycznia. Niepewność dotycząca stóp procentowych nadal wywiera presję na rynki metali szlachetnych.

Artykuł Gold Surges as Traders Prepare for Make-or-Break Inflation Report ukazał się najpierw w Blockonomi.