Integração da Hyperliquid traz perpétuos onchain à plataforma institucional Ripple Prime

Os traders institucionais estão a ganhar novo acesso onchain à medida que o ripple prime integra o Hyperliquid, expandindo ferramentas de derivados de cripto dentro de um único ambiente de controle de risco.

Ripple Prime adiciona acesso a derivados descentralizados do Hyperliquid

A Ripple integrou o protocolo de interoperabilidade descentralizada de derivados Hyperliquid na sua plataforma institucional de prime brokerage, dando aos clientes acesso direto à liquidez de futuros perpétuos onchain da exchange descentralizada (DEX). No entanto, a gestão de margem e o controle de risco permanecem centralizados dentro do Ripple Prime, preservando os fluxos de trabalho institucionais.

A empresa explicou que os clientes poderão fazer margem cruzada de exposições a derivados de DeFi / Finanças descentralizadas juntamente com posições noutros mercados suportados. Além disso, esta configuração visa combinar a liquidez DeFi com a supervisão de risco tradicional, visando gestores de pórtifolio profissionais.

Margem cruzada entre mercados tradicionais e DeFi

O Ripple Prime atualmente suporta uma gama de ativos tradicionais, incluindo FX, instrumentos de rendimento fixo, swaps de balcão e outros produtos. A plataforma atua como um único ponto de acesso para instituições que executam estratégias multi-ativos, oferecendo controle de risco centralizado e maior eficiência de capital para os seus pórtifolios.

Com a conexão Hyperliquid, os clientes institucionais podem agora alinhar posições de derivados de cripto com margem cruzada em mercados descentralizados com exposição em classes de ativos mais familiares. Dito isto, as posições ainda são supervisionadas dentro da pilha de corretagem da Ripple, o que pode atrair empresas que necessitam de relatórios consolidados e conformidade.

Rápida ascensão do Hyperliquid em futuros perpétuos descentralizados

O Hyperliquid emergiu rapidamente como a maior Exchange descentralizada (DEX) de contratos perpétuos, atraindo a atenção de traders nativos de cripto e tradicionais. Em meados de janeiro, a plataforma tinha excedido $5 mil milhões em interesse aberto e $200 mil milhões em Volume de Negociação mensal, ultrapassando vários locais de derivados concorrentes.

Além disso, o Hyperliquid tem-se expandido para além de futuros perpétuos em tokens principais para negociação de commodities tokenizadas e outros mercados experimentais. Este conjunto de produtos mais amplo suporta a lógica estratégica da integração, à medida que as instituições exploram oportunidades alternativas de rendimento (relacionado a trading/investimento) e cobertura.

Expansão para commodities e mercados de previsão

O recente aumento da atividade de commodities tokenizadas da exchange, incluindo futuros de prata, ajudou o seu token HYPE a ter melhor desempenho durante a liquidação de Mercado lateral em curso. No entanto, a equipa não está a parar nas commodities; a plataforma também está de olho nos mercados de previsão como uma nova vertical de crescimento.

Estes desenvolvimentos posicionam o Hyperliquid como mais do que uma Exchange descentralizada (DEX) típica de futuros perpétuos, potencialmente transformando-o num hub de Negociação Perpétua de Futuros DeFi multi-mercado. Para instituições que acedem através do Ripple Prime, isto pode traduzir-se em novos instrumentos tanto para especulação como para cobertura.

Momentum de interoperabilidade e papel da Flare

A parceria baseia-se em tendências mais amplas de Interoperabilidade Blockchain nos mercados de ativos digitais. No início deste ano, a Flare – uma Blockchain Ethereum focada em Interoperabilidade Blockchain – lançou o primeiro mercado Negociação Spot de XRP no Hyperliquid com a listagem de FXRP. Dito isto, o último movimento da Ripple centra-se no acesso a derivados através da sua plataforma institucional em vez de Negociação Spot focada no retalho.

Esta distinção sublinha a ênfase da Ripple no capital profissional, onde colateral consolidado, serviços prime e compensação integrada são frequentemente mais importantes do que o acesso isolado a locais DeFi.

Contexto sobre o Ripple Prime e estratégia institucional

A Ripple lançou a sua plataforma Prime no final de 2025 após a sua aquisição de $1,25 mil milhões da firma de prime brokerage Hidden Road. O acordo estabeleceu as bases para uma estratégia mais ampla de corretagem de ativos digitais e multi-ativos visando bancos, fundos e empresas de negociação.

Desde o lançamento, o serviço tem sido apresentado como uma porta de entrada para instituições acederem tanto a mercados tradicionais como à liquidez de cripto sob um modelo unificado de risco e colateral. No entanto, a integração do Hyperliquid marca um dos passos mais claros no sentido de incorporar mercados descentralizados diretamente nesse ambiente de prime brokerage.

Futuros perpétuos onchain com controlo de risco centralizado

Sob a nova configuração, os traders institucionais podem aceder à liquidez de futuros perpétuos onchain do Hyperliquid mantendo o risco, margem e operações ancorados na mesma interface que usam para FX e rendimento fixo. Esta abordagem procura reduzir o atrito operacional para alocadores que querem exposição DeFi sem reconstruir toda a sua infraestrutura.

Além disso, ao permitir margem cruzada de derivados descentralizados com instrumentos tradicionais, o modelo visa melhorar a eficiência de capital, que é um objetivo central para qualquer prime brokerage institucional moderno.

Perspetiva para integração DeFi em fluxos de trabalho institucionais

Observadores da indústria veem este tipo de integração como um passo em direção a uma convergência mais profunda entre finanças centralizadas e infraestrutura DeFi. O movimento permite que as instituições experimentem com futuros perpétuos onchain e produtos mais recentes como commodities tokenizadas ou mercados de previsão mantendo padrões de risco estabelecidos.

Em resumo, a conexão Hyperliquid estende o papel do Ripple Prime como uma camada de acesso institucional, ligando mercados tradicionais, ativos digitais e derivados descentralizados emergentes dentro de um único ambiente prime com controle de risco.